Ce este de compensare, de tranzacționare efectivă cu Aleksandrom Shevelevym

Salutări, prieteni!

După cum știți deja, toate operațiunile noastre de tranzacționare în schimbul automat. Adică o contabilitate imediată a tuturor tranzacțiilor noastre. Probabil ați observat că numerarul primit (sau pierdute), ca urmare a tranzacției este debitată din contul de tranzacționare (sau deduse din acesta) nu este imediat după schimbarea prețului futures, dar numai după luminișuri. În articolul de astăzi vreau să ia în considerare procesul de compensare mai în detaliu, astfel încât să puteți ști întotdeauna când va veni în detrimentul banii câștigați prin muncă comercianții onești 🙂

Să începem cu faptul că sistemul de compensare - această procedură de schimb este cantitatea de schimbare în contul comerciantului, în conformitate cu primite sau au pierdut bani, ca urmare a tranzacționare. Cu alte cuvinte, ca urmare a rezultatelor financiare de compensare calculate pe tranzacțiile comerciant. În caz de cădere de piață câștigă vânzător, atunci banii sunt transferați din contul cumpărătorului în contul vânzătorului. Pe de altă parte, în cazul de creștere a pieței, face cumpărător, atunci banii sunt transferați din contul vânzătorului în contul cumpărătorului.

În acest post vom lua în considerare eliminate numai pe FORTS. De fapt, există mai multe poieni diferite: interbancare, schimb valutar, de mărfuri și așa mai departe. Dar nu voi insista asupra ei, pentru că ei nu sunt importante pentru comercianții de contracte futures. Deși sensul de compensare toate specificități aproximativ la fel.

Deci, să mergem mai departe. Trading pe site-ul FORTS sunt deținute de la 10:00 la 23: 50 ora Moscovei (ora Moscovei). În acest timp, procesul de licitare este întreruptă de două compensare. Prima compensare durează doar 3 minute - de la 14:00 până la 14:03. Această compensare se numește intermediar sau promkliringom. A doua compensare se efectuează înainte de începerea sesiunii de tranzacționare de seară. Acesta durează 15 minute - de la 18:45 la 19:00. Această compensare se numește primară sau finală și este limita dintre sesiunea de zi și de seară.

Până în prezent, sistemul de compensare se efectuează CJSC "RTS Clearing Center" (CC RS). Această organizație este contraparte centrală în tranzacțiile cu contracte futures și opțiuni. Putem spune că RTS este garantul obligațiilor tuturor ofertanților. Ei sunt cei care rezervă furnizarea noastră de garanție.

Compensarea este de a reconcilia toate numerele, toate documentele din contracte futures și opțiuni, în scopul de a monitoriza conturile clienților și datorii.

Pentru a înțelege mecanismul de compensare, să ne imaginăm că există un cumpărător și vânzător. Toată lumea din contul este de 50 000 de ruble. La 11:30, cumpărătorul a decis să cumpere un contract futures pe indicele RTS și costă 160.000 de puncte, iar vânzătorul a fost de acord să vândă la acest preț. Înainte de a goli la ora 14:00, prețul futures pe devine egal cu 161.000 de puncte. Deci, pe baza de compensare intermediar rezultatul financiar al acestei operațiuni va fi după cum urmează:

(161 000-160 000) \ 10 (etapa de preț) * 6 (valoare aproximativă pas exprimată în termeni de dolar, nu vom intra în detalii) = 600 ruble.

Pentru cumpărător, rezultatul financiar va fi egală cu (600 ruble), pentru vânzător (-600) de ruble. Astfel, după o zi intermediară de compensare în contul comerciantului suma a scăzut cu 600, iar pe contul cumpărătorului a crescut cu 600. Cu toate acestea, trebuie remarcat faptul că, după compensare banii nu a venit încă în contul clientului (și nu au fost retrase). Ei au transferat (debitat) în venituri angajate.

transferul complet de fonduri de la tranzacția efectuată la seara de compensare principal. În cazul în care, după o zi de compensare afacere nu rămâne închisă în luminiș seara calculate noile modificări ale rezultatului financiar al tranzacției, și luând în considerare veniturile acumulate deja transferate în contul comerciantului sau debitate din ea. Imaginați-vă că, după o zi de compensare a pieței întoarse brusc, și înainte de seara de compensare prețul lor 159 000 de puncte. Apoi, ca urmare a contului de compensare a cumpărătorului va fi următoarea:

600 (dobânda acumulată) + (159 000 (ultimul preț al contractelor futures de compensare înainte de seara) - 161 000 (primul preț futures pe după o zi de compensare) / 10 * 6) = 600 + (-1200) = -600 ruble.

Și această sumă va fi dedusă din depozitul cumpărătorului. În același timp, pe seama vânzătorului va fi creditat cu 600 de ruble, în ciuda veniturilor acumulate după achitarea de zi cu zi.

Iată un mecanism de compensare funcționează pentru a calcula rezultatele operațiunilor noastre de tranzacționare. veniturile acumulate atât de important. Acest lucru nu este banii. Ei vor deveni numai după principala sesiune de compensare seara.

La aceasta până când toate. Mult noroc și tranzacționare profitabile!

Cu tine a fost Alexander Shevelev.